Hedge fonlar, hisse, tahvil ya da emtia gibi yatırım araçlarına yönelerek varlıklarını değerlendiriyor. Eski Blackstone yöneticisi Dana Auslander tarafından kurulan LUXUS, yatırım yönetiminde eşi benzeri görülmemiş bir alana adım atıyor.
LUXUS, yalnızca Hermès’in Birkin ve Kelly çantalarına odaklanan iki özel fon oluşturdu ve bu çantaları “yatırım sınıfı varlıklar” olarak nitelendiriyor.
43 GÜNDE YÜZDE 34 NET GETİRİ SAĞLADI
Auslander, “Tutkum her zaman finansal ürünler ve alternatif yatırımlar yaratmaktı; ama aynı zamanda moda dünyasını da çok seviyorum. Yatırımcı ve koleksiyoner aslında aynı kişidir. Bu nedenle insanların hem topladıkları hem de yatırım yaptıkları varlıklara yönelmesi kaçınılmaz” diyerek yaklaşımını özetliyor.
Bu strateji, Christie’s desteğiyle oluşturulan ilk Hermès yatırım fonu, mayıs ayında 1 milyon dolar toplayarak ortalama 43 günlük bir süreçte yüzde 34 net getiri sağladı. Taleplerin artması üzerine ikinci bir fon kuruldu ve bu fon da 2 milyon dolar yatırım aldı. Şirket, şu ana kadar ağırlıklı olarak kulaktan kulağa yayılan bir sistemle yatırımcı kazandı.
SON ON SENEDE ÇANTALARIN DEĞERİ YÜZDE 5 ARTTI
LUXUS’un stratejisi, Hermès çantalarının değer artışını altında olduğu gibi değerlendiriyor. Christie’s Uluslararası Çanta ve Aksesuarlar Başkanı Rachel Koffsky, “Hermès Birkin ve Kelly çantalarının değeri son on yılda istikrarlı bir şekilde arttı. Ortalama yıllık fiyat artışı yüzde 5 civarında.” yorumunu yaptı.
Hermès çantalarının değerli olmasının ardında, onların sınırlı erişilebilirliği yatıyor. Hermès mağazasında doğrudan Birkin veya Kelly almak neredeyse imkansız; müşteriler genellikle davetle alışveriş yapabiliyor.
LUXUS, koleksiyonuna dahil ettiği çantaları özenle seçiyor. Auslander, “Hepsi özel olarak seçiliyor ve kusursuz durumda olmalarına dikkat ediyoruz” diyor.
Şirket, Farfetch ve 1stDibs gibi platformlardan klasik siyah-bej tonlarındaki çantaları satın alırken, Christie’s ve Sotheby’s müzayedelerinde ise egzotik modelleri hedefliyor.
SATILAN EN PAHALI ÇANTANIN DEĞERİ 10 MİLYON DOLAR
Auslander, temmuz ayında Paris’te yapılan Jane Birkin’in orijinal çantasının müzayedesine katıldı ve çanta 10,1 milyon dolara satıldı. Auslander, “Bir kadının koleksiyonluk eşyasının bu kadar ilgi görmesi inanılmazdı” diyerek bu özelliği vurguladı.
Koffsky, Hermès çantalarının koleksiyonluk varlıklar haline geldiğini belirtirken, “Son on yılda farkındalık çok arttı. Müzayede fiyatlarındaki artış medya aracılığıyla daha geniş bir kitleye ulaştı.” dedi.
SAHTE PARÇALAR ÇOK İYİ YAPILIYOR, ANLAŞILMIYOR
Fonun en kritik unsurlarından biri sahte ürünlerle mücadele. LUXUS’un Baş Doğrulama Sorumlusu Graham Wetzbarger, “Sahte Birkin’ler o kadar iyi üretiliyor ki, birçok alıcı bunu fark etmiyor.” diyerek artan sahtecilik sorununa dikkat çekti.
Wetzbarger, sahte çantaların kalitesinin arttığını ve birçok alıcının çuvallamaktan kaçamadığını ifade etti. LUXUS, tüm çantalar için titiz bir doğrulama süreci yürütmekte ve Hermès çantaları için özel bir “Fiyat Endeksi” oluşturarak piyasa verilerini standart hale getirmeye çalışıyor.
YATIRIMCILAR ERKEKLERDEN OLUŞUYOR
Birkin ve Kelly çantalarının alıcıları çoğunlukla kadın olsa da, bu fona yatırım yapanların büyük çoğunluğu erkeklerden oluşuyor. Auslander, “Kadınlar genelde risk almaktan çekiniyor. Erkekler getiriyi öncelikli görüyor.” değerlendirmesini yapıyor.
Fon yatırımcıları, doğrudan bir çantaya değil, fona yatırım yaparak satın alınan Hermès çantalarının değer artışından pay alıyor ve çantalar üzerinde öncelikli satın alma hakkına sahip oluyorlar.
Z VE Y KUŞAĞININ YENİ YATIRIM
LUXUS, özel servet yönetiminde lüks mallara dayalı alternatif yatırım modelini kalıcı hale getirmeyi hedefliyor. Auslander, “Z kuşağı ve Y kuşağı artık bir çantaya sahip olmaktan ziyade, o çantaya yatırım yapmayı tercih ediyor.” diyerek yeni neslin yatırım anlayışını özetliyor.
Bu stratejiyle LUXUS, lüks tüketimi yalnızca statü değil, aynı zamanda bir finansal araç olarak yeniden tanımlamayı amaçlıyor.
